تحلیل نماد نقره (XAG/USD) در ۲ آبان ۱۴۰۴
سر فصل ها
بررسی اخبار و تحولات نماد نقره (XAG/USD)
• تمرکز بازار بر صورتجلسه FOMC؛ احتمال تداوم سیاست‌های انقباضی
بازارها در این هفته چشم‌انتظار انتشار صورتجلسه نشست اخیر فدرال رزرو هستند. اگر این صورتجلسه نشان دهد که اعضا همچنان نگران تورم هستند و کاهش نرخ بهره را به تعویق می‌اندازند، شاخص دلار تقویت شده و می‌تواند فشار اصلاحی بیشتری بر قیمت نقره وارد کند.
• افزایش بازدهی اوراق خزانه‌داری آمریکا؛ عامل ریزش‌های اخیر
بازده اوراق ۱۰ ساله آمریکا طی روزهای اخیر رشد داشته که این موضوع جذابیت دارایی‌های بدون بازدهی مانند نقره را کاهش داده است. همین مسئله موجب خروج بخشی از سرمایه‌گذاران کوتاه‌مدت از بازار نقره و آغاز موجی از اصلاح قیمت شده است.
• ضعف شاخص PMI چین؛ نگرانی نسبت به کاهش تقاضای صنعتی
آخرین داده‌های PMI تولیدی چین نشانه‌هایی از کاهش فعالیت‌های صنعتی این کشور را منعکس کرده است؛ با توجه به اینکه چین یکی از بزرگ‌ترین مصرف‌کنندگان نقره در بخش صنعتی است، این آمار نگرانی‌ها درباره افت تقاضا را افزایش داده و مسیر رشد قیمت را با مانع مواجه کرده است.
• گزارش‌هایی از کاهش ذخایر نقره اما نگرانی رکودی مانع رشد شده است
اگرچه گزارش‌هایی حاکی از پایین‌بودن سطح ذخایر جهانی نقره در برخی مراکز معاملاتی منتشر شده، اما ترس از رکود اقتصادی و کاهش مصرف واقعی باعث شده این عامل حمایتی به‌طور کامل در قیمت‌ها منعکس نشود و موج صعودی با اصلاح و نوسان همراه گردد.
• افزایش حجم معاملات هجینگ در بورس COMEX؛ نشانه‌ای از محافظه‌کاری معامله‌گران
بر پایه آخرین آمار، حجم قراردادهای فروش پوششی (هجینگ) در بازار آتی نقره در بورس COMEX رشد کرده که این موضوع بیانگر نگرانی معامله‌گران از ادامه روند نزولی یا اصلاحی در کوتاه‌مدت است؛ این رفتار محتاطانه می‌تواند موجب نوسانات رنج و فشار بر قیمت در روزهای آتی شود.
بررسی شاخص دلار آمریکا (DXY)
شاخص دلار آمریکا در معاملات اخیر پس از عبور موفقیت‌آمیز از محدوده کلیدی ۹۸.۷۰، مورد حمایت خریداران قرار گرفت و این شکست توانست ساختار تکنیکال بازار را به نفع روند صعودی تغییر دهد.
این واکنش مثبت نشان‌دهنده افزایش تقاضا برای دلار در شرایط فعلی بازار است. با این حال، در سطوح بالاتر از ۹۸.۷۰ همچنان نوعی فشردگی و احتیاط در جریان سفارشات دیده می‌شود که مانع از شکل‌گیری فوری یک الگوی قدرتمند صعودی شده است.
در حال حاضر، سناریوی غالب می‌تواند یک پولبک ملایم به سمت ناحیه شکسته‌شده ۹۸.۷۰ باشد تا نقدینگی لازم برای ادامه حرکت صعودی جذب شود. در صورتی که این سطح با موفقیت حفظ گردد و خریداران بتوانند کنترل بازار را در دست نگه دارند، انتظار می‌رود روندی صعودی به‌تدریج فعال شود و شاخص به‌سمت اهداف بالاتر حرکت کند.
در صورت ادامه تثبیت بالای محدوده ۹۸.۷۰، هدف اول در این سیکل صعودی سطح ۹۹.۶۰ خواهد بود و با عبور پایدار از این ناحیه، مقاومت روانی ۱۰۰.۰۰ می‌تواند در دسترس قرار گیرد.
محدوده مقاومت: ۹۹.۶۰ – ۱۰۰.۰۰
محدوده حمایت: ۹۸.۷۰ – ۹۸.۲۰
اندیکاتور Macd: صعودی
تایم فریم 4H شاخص DXY
تحلیل تکنیکال نماد نقره (XAG/USD)
سناریوی اصلی:
روند غالب نماد نقره همچنان کاهشی تلقی می‌شود؛ این روند نزولی پس از رسیدن قیمت به قله ۵۴.۵۰ دلار شکل گرفت و باید توجه داشت که نسبت به ریزش‌های پیشین نقره، عمق اصلاحات اخیر بی‌سابقه بوده و نشان از تسلط پررنگ فروشندگان در بازار دارد.
در چنین شرایطی انتظار می‌رود با ادامه فشارهای نزولی، قیمت در مرحله اول تا ناحیه حمایتی ۴۷.۳۰ دلار حرکت کند و در صورت شکست و تثبیت زیر این سطح، حمایت بسیار مهم ۴۵.۷۰ دلار به‌عنوان هدف بعدی روند کاهشی مورد توجه قرار گیرد.
با این حال، باید در نظر داشت که نواحی ۴۷.۳۰ و ۴۵.۷۰ دلار برای بسیاری از سرمایه‌گذاران میان‌مدت و بلندمدت به‌عنوان مناطق بالقوه فرصت خرید تلقی می‌شوند و احتمال واکنش‌های حمایتی و بازگشت‌های محدود در این محدوده‌ها وجود دارد.
اما تا این لحظه هیچ‌گونه نشانه قابل‌اعتماد از بازگشت قدرتمند یا آغاز یک روند صعودی پایدار مشاهده نمی‌شود و ساختار کلی بازار همچنان در سیطره سناریوی نزولی باقی مانده است.
محدوده حمایت: ۴۷.۳۰$ – ۴۵.۷۰$
اندیکاتور Macd: واگرایی مثبت
تایم فریم 4H نماد XAG/USD
سناریوی فرعی:
در صورتی که قیمت موفق به بازگشت پرقدرت به سمت ناحیه از دست‌رفته ۵۰.۵۰ دلار شود و این سطح را مجدداً به‌عنوان مقاومت مورد آزمایش قرار دهد، می‌توان انتظار داشت شکست صعودی این محدوده باعث تقویت امید خریداران شود و مسیر حرکت قیمت را به سمت سقف ۵۴.۵۰ دلار هموار نماید.
در چنین شرایطی احتمال بازگشت خریداران به جریان اصلی بازار افزایش یافته و سناریوی صعودی در میان‌مدت بار دیگر مورد توجه خواهد گرفت.
با این حال، در وضعیت فعلی هیچ نشانه‌ای از بازپس‌گیری قدرتمند این سطح یا رفتار صعودی قاطع مشاهده نمی‌شود و جریان غالب همچنان تحت تأثیر فشار فروش باقی مانده است.
از این‌رو تا زمان عدم تثبیت مجدد قیمت بالای محدوده ۵۰.۵۰ دلار، سناریوی فرعی در اولویت دوم قرار دارد و بازار می‌تواند مطابق با سناریوی اصلی به مسیر نزولی خود ادامه دهد.
محدوده مقاومت: ۴۹.۰۰$ – ۵۰.۵۰$ – ۵۴.۵۰$
نتیجه گیری:
روند نقره همچنان نزولی است و اخبار اخیر از قدرت دلار و ضعف تقاضای صنعتی حمایت می‌کنند؛ با توجه به فشار فروش، احتمال ادامه حرکت تا حمایت‌های ۴۷.۳۰ و ۴۵.۷۰ وجود دارد.
این تحلیل توسط تیم تخصصی حسنیکال انجام شده است؛ با همراهی مجموعه حسنیکال از دیگر تحولات نماد نقره(XAG/USD) باخبر شوید.
سؤالات متداول کاربران:
پرسش۱: آیا روند فعلی نقره صعودی است یا نزولی؟
پاسخ: روند غالب همچنان نزولی بوده و فروشندگان کنترل بازار را در دست دارند.
پرسش۲: اولین حمایت مهم قیمت در صورت ادامه ریزش کجاست؟
پاسخ: منطقه ۴۷.۳۰ دلار به‌عنوان اولین حمایت جدی در نظر گرفته می‌شود.
پرسش۳: چه سطحی برای تغییر فاز از نزولی به صعودی اهمیت دارد؟
پاسخ: بازپس‌گیری و تثبیت قیمت بالای ۵۰.۵۰ دلار می‌تواند احتمال بازگشت صعودی را تقویت کند.
پرسش۴: تأثیر اخبار اقتصادی اخیر بر روند نقره چگونه بوده است؟
پاسخ: تقویت دلار آمریکا و نگرانی از کاهش تقاضای صنعتی موجب تشدید فشار فروش بر نقره شده است.
پرسش۵: آیا امکان بازگشت خریداران در کوتاه‌مدت وجود دارد؟
پاسخ: تنها در صورت واکنش حمایتی قوی در محدوده‌های ۴۷.۳۰ یا ۴۵.۷۰ و شکست مقاومت ۵۰.۵۰ سناریوی صعودی تقویت می‌شود.
سؤالات متداول
هر آنچه که باید در مورد محصول بدانید.