تحلیل نماد طلا XAU/USD در ۳ مرداد ۱۴۰۴

افزایش مجدد تقاضا برای دارایی‌های امن، افت شاخص دلار و تردید در مسیر سیاست‌های پولی فدرال رزرو، بار دیگر طلا را در مرکز توجه معامله‌گران و سرمایه‌گذاران جهانی قرار داده است…

بررسی اخبار نماد طلا (XAU/USD)

● افت شاخص دلار؛ محرک تازه‌ای برای تقویت قیمت طلا

در حجم معاملات روز پنج‌شنبه، شاخص دلار آمریکا با افتی قابل توجه مواجه شد که بخشی از آن ناشی از انتشار داده‌های ضعیف در حوزه مسکن و سفارشات کالاهای بادوام بود. همین موضوع باعث شد طلا بار دیگر به عنوان یک دارایی امن مورد توجه معامله‌گران قرار بگیرد.

● چشم‌انداز نامشخص نرخ بهره؛ تعلیق در تصمیمات سیاست‌گذاران

اظهارات اخیر برخی از مقامات فدرال رزرو حاکی از دوگانگی در تصمیم‌گیری پیرامون نرخ بهره است. برخی بر حفظ نرخ بهره فعلی تأکید دارند، در حالی که گروهی دیگر احتمال کاهش آن را مطرح می‌کنند. این وضعیت بلاتکلیف، طلا را در موقعیت تقویتی نگه داشته است.

● رشد واردات طلا توسط بانک مرکزی چین؛ سیگنال حمایتی برای بازار

بر اساس گزارش منابع معتبر آسیایی، بانک مرکزی چین در ماه گذشته میلادی میزان واردات طلا را بیش از ۱۰٪ افزایش داده است. این اقدام به‌عنوان بخشی از سیاست‌های متنوع‌سازی ذخایر ارزی و مقابله با نوسانات جهانی، به رشد آرام قیمت طلا کمک کرده است.

● تنش‌های سیاسی در اروپا شرقی؛ تشدید تقاضا برای دارایی‌های امن

افزایش سطح تنش‌ها در مرز اوکراین و کشورهای حوزه بالتیک باعث ایجاد نگرانی‌های ژئوپلیتیکی جدیدی در منطقه شده است. سرمایه‌گذاران در واکنش به این وضعیت، به خرید طلا به عنوان یک پناهگاه امن روی آورده‌اند.

● افزایش موجودی ETFهای طلا؛ نشانه‌ای از ورود سرمایه‌های تازه

طبق آخرین آمار منتشر شده از صندوق‌های قابل معامله در بورس (ETF) حوزه فلزات گران‌بها، موجودی طلای نگهداری‌شده در این صندوق‌ها طی یک هفته اخیر ۲.۳٪ افزایش یافته است. این رشد ورودی سرمایه، می‌تواند نشانه‌ای از بازگشت اعتماد به بازار طلا باشد.

● پیش‌بینی تکنیکال؛ مقاومت کلیدی در محدوده ۲۴۸۰ دلار

از دیدگاه تحلیل تکنیکال، طلا پس از شکست سطح مقاومت ۲۴۵۵ دلار، در مسیر صعود به سمت مقاومت بعدی در حوالی ۲۴۸۰ دلار قرار دارد. تثبیت قیمت بالاتر از این سطح می‌تواند زمینه‌ساز رشد بیشتر در کوتاه‌مدت باشد.

بررسی شاخص دلار آمریکا (DXY)

شاخص دلار آمریکا در روزهای اخیر پس از تجربه یک موج نزولی، موفق شده با حمایت در محدوده ۹۶.۲۰ – ۹۵.۱۰ تا حدودی ثبات خود را بازیابد. در حال حاضر، با توجه به حمایت‌های اخیر، شاخص در مسیر رشد آرام قرار گرفته و به سمت مقاومت کلیدی ۹۷.۷۵ حرکت می‌کند.
این رفتار خنثی تا صعودی در شرایطی رقم خورده که بازار همچنان نسبت به سیاست‌های پولی آتی فدرال رزرو در ماه‌های آینده مردد است. از طرفی، عدم انتشار داده‌های قوی اقتصادی باعث شده شاخص به تدریج و با احتیاط به سمت سطوح بالاتر حرکت کند.

در صورت برخورد به مقاومت مهم ۹۷.۷۵، احتمال بروز اصلاح کوتاه‌مدت وجود دارد. اما اگر این اصلاح شدید نباشد و شاخص بتواند بر این ناحیه غلبه کند، مسیر برای رشد بیشتر و دستیابی به هدف بعدی در حوالی ۹۹.۵۰ باز خواهد شد. عبور از این مقاومت کلیدی، می‌تواند نشانه‌ای از افزایش تقاضا برای دلار آمریکا و بازگشت قدرت آن در بازارهای جهانی باشد.

• محدوده حمایتی: ۹۶.۲۰ – ۹۵.۱۰
• محدوده مقاومتی: ۹۹.۵۰ – ۹۷.۷۵

اندیکاتور MACD: صعودی ضعیف

تایم فریم H4 شاخص DXY

تحلیل تکنیکال نماد طلا (XAU/USD)

سناریو اصلی:

در حال حاضر قدرت نزولی بر روند قیمتی فلز گرانبهای طلا غالب شده و شاهد فشار فروش در بازار هستیم. قیمت طلا در حال حاضر حمایت کلیدی ۳۳۵۰ دلار را از دست داده و در تلاش برای تثبیت زیر این سطح مهم است. در صورت موفقیت فروشندگان در تثبیت قیمت زیر این ناحیه، مسیر برای ادامه اصلاح تا اهداف پایین‌تر در محدوده ۳۳۱۰ دلار و سپس سطح حمایتی مهم ۳۲۸۰ دلار هموار خواهد شد.

از منظر تکنیکال، ساختار بازار تمایل به تشکیل سقف‌های پایین‌تر را نشان می‌دهد که می‌تواند نشانه‌ای از آغاز یک فاز نزولی جدید باشد. معامله‌گران محتاط در حال حاضر از ورود به معاملات خرید اجتناب کرده و ترجیح می‌دهند در صورت رسیدن به نواحی حمایتی پایین‌تر تصمیم‌گیری کنند.

محدوده حمایتی: 3350$ – ۳۳۱۰$ – ۳۲۸۰$
اندیکاتور MACD : سیگنال نزولی

تایم فریم H4 نماد طلا

سناریو فرعی:

در صورتی که قیمت طلا نتواند زیر سطح ۳۳۵۰ دلار تثبیت شود و مجدداً به بالای این ناحیه بازگردد، احتمال تضعیف قدرت نزولی و شکل‌گیری یک اصلاح صعودی مطرح می‌شود.

در این شرایط، فروشندگان ممکن است بخشی از موقعیت‌های خود را ببندند و خریداران کوتاه‌مدت برای تست مجدد مقاومت ۳۳۸۵ دلار وارد بازار شوند. هرگونه تثبیت بالاتر از ۳۳۵۰ دلار می‌تواند فضای نزولی را کمرنگ‌تر کرده و قیمت را در یک فاز نوسانی-صعودی قرار دهد.

محدوده مقاومتی: 3385$ – ۳۳۵۰$

سخن پایانی:

قدرت نزولی همچنان بر بازار طلا حاکم است. با از دست رفتن حمایت ۳۳۵۰ دلار، احتمال ادامه اصلاح تا محدوده‌های ۳۳۱۰ و ۳۲۸۰ دلار افزایش یافته است. بازگشت قیمت بالای ۳۳۵۰ تنها در صورت عدم تثبیت نزول را تضعیف می‌کند.

سؤالات متداول:

۱. آیا کاهش قیمت طلا ادامه دارد؟

بله، در صورت تثبیت زیر ۳۳۵۰ دلار، روند نزولی تداوم دارد و احتمال افت بیشتر تا ۳۲۸۰ دلار وجود دارد.

۲. آیا هنوز موقعیت خرید مناسبی برای طلا وجود دارد؟

در شرایط فعلی خیر؛ مگر اینکه قیمت دوباره بالای ۳۳۵۰ تثبیت شود تا اصلاح صعودی شکل بگیرد.

۳. نقش اخبار اقتصادی آمریکا در روند طلا چیست؟

کاهش رشد اقتصادی آمریکا و تردید در سیاست‌های فدرال رزرو، طلا را در مرکز توجه قرار داده اما فعلاً قدرت دلار باعث فشار فروش بر XAU شده است.