تحلیل انس جهانی طلا (XAU/USD) در ۱۰ دی ۱۴۰۴
سر فصل ها
بررسی اخبار و تحولات فاندامنتال انس جهانی طلا (XAU/USD)
• افزایش گمانهزنیها درباره صلح روسیه و اوکراین؛ کاهش تقاضای دارایی امن طلا
انتشار گزارشهایی مبنی بر پیشرفت مذاکرات دیپلماتیک میان روسیه و اوکراین، فضای ریسکپذیری را در بازارهای مالی تقویت کرده است. این تحولات باعث کاهش تقاضا برای داراییهای امن از جمله طلا شده و فشار نزولی محدودی بر قیمت انس جهانی وارد کرده است؛ در صورت تداوم اخبار مثبت از روند صلح، بخشی از جریان سرمایه محافظهکارانه میتواند از بازار طلا خارج شود.
• تقویت محدود شاخص دلار آمریکا (DXY) و اثر منفی بر انس جهانی طلا
شاخص دلار آمریکا تحت تأثیر دادههای نسبتاً باثبات اقتصادی و کاهش انتظارات برای سیاستهای انبساطی شدید، با رشد ملایم همراه شده است.
افزایش محدود ارزش دلار، هزینه خرید طلا را برای سرمایهگذاران غیردلاری بالاتر برده و در کوتاهمدت مانعی برای رشد پرقدرت XAU/USD ایجاد کرده است.
• کاهش تنشهای ژئوپلیتیکی و افت نسبی جذابیت طلا بهعنوان پناهگاه امن
با کاهش سطح نااطمینانیهای ژئوپلیتیکی در اروپا شرقی، نگرانیها نسبت به شوکهای بزرگ اقتصادی تا حدی فروکش کرده است. این شرایط موجب شده طلا بخشی از مزیت سنتی خود بهعنوان دارایی امن را از دست بدهد و بازار وارد فاز اصلاح یا نوسان خنثی شود.
• افزایش تمایل سرمایهگذاران به داراییهای پرریسکتر در پایان سال میلادی
در آستانه پایان سال ۲۰۲۵، افزایش خوشبینی در بازارهای سهام و داراییهای ریسکی مشاهده میشود. این چرخش سرمایه باعث کاهش ورود نقدینگی جدید به بازار طلا شده و فشار فروش مقطعی را تقویت کرده است. رفتار سرمایهگذاران نشاندهنده کاهش تقاضای محافظهکارانه در کوتاهمدت است.
• حفظ حمایتهای ساختاری طلا علیرغم فشارهای نزولی کوتاهمدت
با وجود اثر منفی اخبار صلح و تقویت محدود دلار، ساختار بلندمدت بازار طلا همچنان از عوامل بنیادینی مانند بدهی بالای دولتها و ریسکهای اقتصادی پنهان حمایت میشود. در نتیجه، اصلاحات قیمتی XAU/USD فعلاً عمیق ارزیابی نمیشود و طلا همچنان در سطوح کلیدی مورد توجه خریداران بلندمدت قرار دارد.
بررسی شاخص دلار آمریکا (DXY) | چشمانداز امروز بازار
بررسی نمودار شاخص دلار آمریکا (DXY) نشان میدهد این شاخص پس از افتهای اخیر، در محدوده حمایتی ۹۷.۶۵ با واکنش مثبت خریداران مواجه شده و نشانههایی از شکلگیری یک روند محدود صعودی کوتاهمدت در ساختار قیمتی آن مشاهده میشود. این سطح حمایتی توانسته از فشار فروش بکاهد و بهعنوان یک حمایت نسبی معتبر در تایمفریم روزانه عمل کند.
در ادامه، نفوذ و بازیابی سطح مقاومتی کوتاهمدت ۹۸.۱۰ نقش مهمی در تقویت مومنتوم صعودی شاخص دلار ایفا کرده است. عبور قیمت از این سطح، باعث افزایش تمایل بازار به ادامه حرکت صعودی شده و میتواند مسیر رشد شاخص را تا محدوده ۹۸.۷۰ هموار کند؛ محدودهای که بهعنوان مقاومت مهم بعدی در مسیر حرکت قیمت شناخته میشود.
در این ناحیه، انتظار میرود واکنش قیمتی قابل توجهی شکل گیرد؛ چرا که ریجکت مجدد شاخص از سطح ۹۸.۷۰ میتواند منجر به تشکیل یک لگ نزولی قدرتمندتر نسبت به حرکتهای قبلی شود و شاخص دلار را بار دیگر به سمت حمایت ۹۷.۶۵ سوق دهد. این سناریو بهویژه در صورت افزایش فشار فروش یا انتشار دادههای منفی اقتصادی میتواند فعال شود.
در مقابل، تثبیت صعودی شاخص دلار در بالای سطح ۹۸.۷۰ نشانهای مهم از تقویت ساختار صعودی در تایمفریم میانمدت خواهد بود. در صورت تحقق این سناریو، میتوان انتظار داشت روند صعودی شاخص دلار تثبیت شده و اولین گام جدی این حرکت، صعود به سمت محدوده ۹۹.۰۰ بهعنوان هدف بعدی بازار رقم بخورد.
محدوده حمایت: 97.۶۵ – ۹۶.۷۰
محدوده مقاومت: 98.۷۰ – ۹۹.۰۰
اندیکاتورMacd: صعودی
تایم فریم 4H شاخص DXY
تحلیل تکنیکال انس جهانی طلا (XAU/USD)
سناریوی اصلی:
نماد انس جهانی طلا پس از ثبت سقف تاریخی جدید در محدوده ۴,۵۵۰ دلار، با واکنش منفی و ریجکت قدرتمند قیمت مواجه شد؛ حرکتی که شدت آن برای بخش قابلتوجهی از بازار غیرمنتظره بود. از جمله عوامل مؤثر در شکلگیری این نوسان شدید، میتوان به کاهش محسوس حجم معاملات در آستانه تعطیلات کریسمس اشاره کرد که موجب تشدید حرکات هیجانی و افزایش دامنه اصلاح شد.
این اصلاح نسبتاً عمیق، قیمت طلا را بار دیگر به زیر محدوده سقف تاریخی قبلی در حوالی ۴,۳۸۰ دلار بازگرداند. در ادامه، تثبیت و پولبک موفق قیمت در پایینتر از این سطح کلیدی باعث فعال شدن لگ دوم نزولی بهصورت محدود شد؛ موضوعی که ساختار اصلاحی کوتاهمدت بازار را تأیید میکند.
بر اساس ساختار فعلی نمودار، انتظار میرود ادامه این حرکت اصلاحی کوتاهمدت در گام نخست به سمت محدوده ۴,۲۶۵ دلار شکل گیرد؛ جایی که بهعنوان ناحیه مهم نقدینگی شناخته میشود و احتمال ورود مجدد خریداران در آن بالا است. در صورت عدم شکلگیری حمایت قدرتمند در این سطح و نفوذ قیمت به زیر ۴,۲۶۵ دلار، سناریوی ادامه افت میتواند انس جهانی طلا را تا محدوده ۴,۱۶۰ دلار نیز با خود همراه کند.
محدوده حمایت: 4265$ – ۴۱۶۰$
اندیکاتورMacd: نزولی در پایین خط صفر
تایم فریم 4H نماد XAUUSD
سناریوی فرعی:
با این حال، باید در نظر داشت که در بازار انس جهانی طلا انتظار اصلاحات عمیق و بلندمدت وجود ندارد و حرکات اخیر را میتوان در قالب اصلاح کوتاهمدت در دل روند صعودی غالب ارزیابی کرد. کاهش حجم معاملات ناشی از تعطیلات کریسمس و فضای کمعمق بازار، سبب شده اصلاحات با دامنه بیشتری نسبت به شرایط عادی شکل گیرد.
در صورت پایان تعطیلات کریسمس و همچنین کاهش تنشها و شایعات ژئوپلیتیکی، میتوان انتظار داشت انس جهانی طلا از محدودههای حمایتی ذکرشده با افزایش تقاضا مواجه شود. در این شرایط، بازگشت قیمت به سمت ریتست مقاومت کلیدی ۴,۳۸۰ دلار محتمل خواهد بود و تثبیت مجدد بالای این سطح را میتوان نشانهای معتبر از پایان فاز اصلاحی در نظر گرفت.
پس از عبور موفق قیمت از محدوده ۴,۳۸۰ دلار، سطح مقاومتی کوتاهمدت ۴,۴۳۰ دلار بهعنوان مانع بعدی پیشروی بازار قرار خواهد داشت. شکست و تثبیت بالای این سطح میتواند مسیر حرکت را برای دستیابی مجدد به سقف تاریخی ۴,۵۵۰ دلار هموار کند. حتی در صورت تداوم قدرت خریداران، این سناریو ظرفیت آن را دارد که انس جهانی طلا را به سمت هدف اصلی روند صعودی میانمدت در حوالی ۴,۶۰۰ دلار نیز هدایت کند.
محدوده مقاومت: 4380$ – ۴۴۳۰$
اهداف صعودی میان مدت: 4550$ – ۴۶۰۰$
پیش بینی هفتگی:
انس جهانی طلا پس از ثبت سقف تاریخی ۴۵۵۰ دلار با ریجکت قدرتمند و افزایش نوسانات کمحجم ناشی از تعطیلات کریسمس وارد اصلاح کوتاهمدت شد. بازگشت قیمت به زیر ۴۳۸۰ دلار و فعال شدن لگ نزولی محدود، احتمال ادامه افت تا ۴۲۶۵ و حتی ۴۱۶۰ دلار را مطرح میکند؛ سناریویی مهم که بررسی کامل آن برای تصمیمگیری دقیق ضروری است.
این تحلیل فارکس توسط تیم تخصصی حسنیکال انجام شده است؛ با همراهی مجموعه حسنیکال از دیگر تحولات نماد طلا(XAU/USD) باخبر شوید.
سؤالات متداول کاربران:
پرسش۱: دلیل اصلی ریزش انس جهانی طلا پس از ثبت سقف تاریخی چه بود؟
پاسخ: ریجکت قدرتمند قیمت در محدوده ۴۵۵۰ دلار، کاهش حجم معاملات بهدلیل تعطیلات کریسمس و همچنین افزایش گمانهزنیها درباره احتمال کاهش تنشهای ژئوپلیتیکی از جمله مذاکرات صلح روسیه و اوکراین از عوامل اصلی شروع اصلاح کوتاهمدت بودند.
پرسش۲: اصلاح فعلی انس طلا بلندمدت است یا کوتاهمدت؟
پاسخ: ساختار کلی بازار نشان میدهد اصلاح اخیر ماهیت کوتاهمدت دارد و در چارچوب اصلاح طبیعی یک روند صعودی غالب ارزیابی میشود.
پرسش۳: محدودههای کلیدی حمایت و مقاومت انس جهانی طلا کداماند؟
پاسخ: در حال حاضر، محدودههای حمایتی مهم شامل ۴۲۶۵ و ۴۱۶۰ دلار هستند و مقاومتهای کلیدی بازار در سطوح ۴۳۸۰، ۴۴۳۰ و سقف تاریخی ۴۵۵۰ دلار قرار دارند.
پرسش۴: چه شرایطی میتواند پایان اصلاح قیمت طلا را تأیید کند؟
پاسخ: تثبیت مجدد قیمت بالای مقاومت ۴۳۸۰ دلار و افزایش مومنتوم خرید، میتواند نشانهای معتبر از پایان فاز اصلاحی و بازگشت روند صعودی باشد.
پرسش۵: چشمانداز میانمدت انس جهانی طلا چگونه ارزیابی میشود؟
پاسخ: در صورت پایان اصلاح کوتاهمدت و حفظ ساختار صعودی، اهداف بالاتر از جمله ۴۵۵۰ و ۴۶۰۰ دلار در دسترس بازار قرار خواهند گرفت.
سؤالات متداول
هر آنچه که باید در مورد محصول بدانید.