تحلیل و برسی جفت ارز EURGBP

EURGBP ANALYSIS 16 JULY

در ابتدا به اخبار و سیاست گذاری های موثر بر EUR میپردازیم :

تهدید ترامپ به اعمال تعرفه بر واردات اروپا و مکزیک

دونالد ترامپ، رئیس‌جمهور آمریکا، تهدید کرده است که از ۱ آگوست تعرفه‌های گمرکی ۳۰٪ بر واردات از اتحادیه اروپا و مکزیک اعمال خواهد کرد.
این تهدید باعث شد یورو به پایین‌ترین سطح سه هفته اخیر سقوط کند و به حدود ۱.۱۶۷۶ دلار برسد.
با این حال، واکنش بازار نسبتاً محدود بود، چون سرمایه‌گذاران به تهدیدهای قبلی ترامپ عادت کرده‌اند.

واکنش بانک مرکزی اروپا (ECB)

این تهدیدهای تجاری احتمالاً بر تصمیم‌گیری نشست بعدی بانک مرکزی اروپا در ۲۳–۲۴ جولای تأثیرگذار خواهد بود.
با این حال، منابع نزدیک به بانک گفته‌اند که ECB احتمالاً در این جلسه نرخ بهره را تغییر نخواهد داد و تصمیم نهایی درباره کاهش یا عدم کاهش نرخ بهره را به ماه سپتامبر موکول می‌کند.
با ادامه فشار بر صادرات و رشد اقتصادی ضعیف‌تر، احتمال دارد در ماه‌های آینده نرخ بهره تا ۱٪ کاهش یابد.

در ادامه به اخبار و سیاست گذاری های موثر بر GBP میپردازیم‌

سیگنال‌های بانک مرکزی بریتانیا – فشار بر GBP

مدیر بانک مرکزی اندرو بیلی (Andrew Bailey) اشاره کرده در صورت تضعیف بازار کار، احتمال کاهش نرخ بهره در جلسه ۷ آگوست وجود دارد؛ این اظهارات باعث کاهش پوند به پایین‌ترین سطح سه هفته اخیر شد و انتظار بازار برای کاهش ۲۵ واحدی در آگوست به حدود ۸۵٪ رسید .

انتظار می‌رود نرخ پایه بانکی از ۴.۲۵٪ به ۴.۰۰٪ کاهش یابد .
. رشد اقتصادی ضعیف – عامل دیگر تضعیف پوند
اقتصاد بریتانیا دو ماه پیاپی (آوریل و مه) رکود جزئی را تجربه کرده است (هر دو -۰.۱٪) .

این روند باعث افزایش فشار بر GBP و پیش‌بینی کاهش بیشتر نرخ شده است

 

تحلیل تکنیکالی شاخص EUR
با توجه به چارت تکنیکالی شاخص EUR در تایم فریم چهار ساعته و آغاز سایکل صعودی بلند مدتی که از محدوده حمایتی ۱۰۲ شروع کرده است ، انتظار میرود این شاخص قصد تغییر روند را ندارد و تا زمانی که قیمت بالای محدوده حمایتی باشد خریداران قدرت بیشتری نسبت به فروشندگان دارند و همین موضوع باعث کاهش فشار فروش در این شاخص شده است . انتظار می‌رود با شکست و تثبیت بالای محدوده مقاومتی ۱۱۷ به روند صعودی خودش تا محدوده ی مقاومتی ۱۱۹ ( سقف سایکل صعودی) ادامه دهد.

تحلیل تکنیکالی شاخص GBP
با توجه به چارت تکنیکالی شاخص GBP در تایم فریم چهار ساعته و آغاز سایکل صعودی بلند مدتی که از محدوده حمایتی ۱۲۱ شروع کرده است ، انتظار میرود این شاخص قصد تغییر روند را ندارد و تا زمانی که قیمت بالای محدوده حمایتی باشد خریداران قدرت بیشتری نسبت به فروشندگان دارند و همین موضوع باعث کاهش فشار فروش در این شاخص شده است. انتظار می‌رود با شکست و تثبیتی که بالای محدوده مقاومتی ۱۳۴ داشته است ، در ادامه با پولبک به محدوده حمایتی ۱۳۱ به روند صعودی خودش تا محدوده ی مقاومتی ۱۴۰ ( سقف سایکل صعودی) ادامه دهد.

 

 

تحلیل تکنیکالی جفت ارز

EURGBP

سناریو اصلی:

با توجه به چارت تکنیکالی جفت ارز EURGBP در تایم فریم چهار ساعته و آغاز سایکل صعودی بلند مدتی که از محدوده حمایتی ۰.۸۲ شروع کرده است ، انتظار میرود این جفت ارز قصد تغییر روند را ندارد و تا زمانی که قیمت بالای محدوده حمایتی ۰.۸۳ باشد خریداران قدرت بیشتری نسبت به فروشندگان دارند و همین موضوع باعث کاهش فشار فروش در این جفت ارز شده است. انتظار می‌رود با شکست و تثبیتی که بالای محدوده مقاومتی ۰.۸۶ داشته است به روند صعودی خودش تا محدوده ی مقاومتی ۰.۸۷ ادامه دهد. همچنین واگرایی های مثبت اندیکاتور MACD می‌تواند نشانه ای از توقف فشار فروش در این جفت ارز باشد.

سناریو فرعی :

شرط لازم برای تاییده این سناریو از دست رفتن محدوده حمایتی ۰.۸۵ است که با شکست و تثبیت پایین آن وارد سایکل نزولی بلند مدتی میشود و روند نزولی خودش را تا محدوده های حمایتی ۰.۸۳ و در ادامه محدوده حمایتی ۰.۸۲ ( کف سایکل نزولی) ادامه می‌دهد. زمانی که قیمت پایین محدوده حمایتی تثبیت شود فروشندگان قدرت بیشتری نسبت به خریداران خواهند داشت و همین موضوع باعث کاهش فشار خرید در این جفت ارز خواهد شد .

 

سخن پایانی:

• EUR: تهدید ترامپ به تعرفه ۳۰٪ باعث افت یورو شد؛ بانک مرکزی اروپا فعلاً نرخ بهره را تغییر نمی‌دهد، تصمیم نهایی در سپتامبر.
• GBP: بانک مرکزی بریتانیا احتمال کاهش نرخ بهره را مطرح کرده؛ رکود اقتصادی فشار بیشتری بر پوند وارد کرده است.

روند صعودی از محدوده ۰.۸۲ آغاز شده و تا زمانی که قیمت بالای ۰.۸۳ باشد، قدرت با خریداران است. شکست مقاومت ۰.۸۶ احتمال ادامه رشد تا ۰.۸۷ را تقویت می‌کند. واگرایی مثبت MACD نیز کاهش فشار فروش را نشان می‌دهد

سوالات متداول:

سؤال ۱: تهدید ترامپ چه تأثیری بر یورو داشت؟
پاسخ: ترامپ اعلام کرد از ۱ آگوست تعرفه ۳۰٪ برای واردات اروپا و مکزیک اعمال خواهد کرد؛ این خبر باعث افت یورو تا حدود ۱.۱۶۷۶ دلار شد، اما واکنش بازار به‌طور نسبی محدود باقی ماند.

سؤال ۲: واکنش بانک مرکزی اروپا به این تهدیدها چه بود؟
پاسخ: در نشست ۲۳–۲۴ جولای، ECB قصدی برای تغییر نرخ بهره ندارد و تصمیم نهایی درباره کاهش نرخ احتمالی را به سپتامبر موکول کرده است. در صورت ادامه فشار بر صادرات، ممکن است نرخ به ۱٪ کاهش یابد.

سؤال ۳: چه نشانه‌هایی از کاهش نرخ بهره در بریتانیا وجود دارد؟
پاسخ: اندرو بیلی، رئیس بانک مرکزی، گفت در صورت تضعیف بازار کار، احتمال کاهش نرخ در جلسه ۷ آگوست وجود دارد. این اظهارنظر باعث شد پوند با احتمال ۸۵٪ کاهش نرخ از ۴.۲۵٪ به ۴.۰۰٪ افت کند.

سؤال ۴: وضعیت رشد اقتصادی بریتانیا چگونه است؟
پاسخ: اقتصاد بریتانیا در آوریل و مه دو ماه متوالی رشد منفی حدود –۰.۱٪ داشت که فشار بیشتری بر پوند و پیش‌بینی کاهش نرخ ایجاد کرده است.

سؤال ۵: تحلیل تکنیکال EUR چه روندی را نشان می‌دهد؟
پاسخ: در تایم فریم ۴ ساعته، روند صعودی از محدوده حمایتی ۱۰۲ آغاز شده و تا زمانی که قیمت بالای این محدوده باشد، خریداران قوی‌تر عمل می‌کنند. عبور از مقاومت ۱۱۷ و تثبیت آن، احتمال رسیدن شاخص به ۱۱۹ (سقف چرخه صعودی) را افزایش می‌دهد.

سؤال ۶: تحلیل تکنیکال شاخص GBP چگونه است؟
پاسخ: روند صعودی از حمایت ۱۲۱ شروع شده. اگر قیمت بعد از شکست مقاومت ۱۳۴ با پولبک مجدد به ۱۳۱ تثبیت شود، انتظار می‌رود شاخص تا مقاومت ۱۴۰ (سقف چرخه صعودی) رشد کند.

سؤال ۷: سناریوی اصلی برای EUR/GBP چیست؟
پاسخ: روند صعودی از حمایت ۰.۸۲ آغاز شده؛ مادامی که قیمت بالای حمایت ۰.۸۳ باقی بماند، خریداران مسلط هستند. شکست مقاومت ۰.۸۶ و تثبیت آن، مسیر رشد تا ۰.۸۷ را باز می‌کند. واگرایی مثبت MACD نیز کاهش فشار فروش را نشان می‌دهد.

سؤال ۸: سناریوی فرعی یا جایگزین چیست؟
پاسخ: اگر قیمت حمایت ۰.۸۵ را بشکند و زیر آن تثبیت شود، سناریوی نزولی فعال شده و ممکن است تا حمایت‌های ۰.۸۳ و سپس ۰.۸۲ (کف چرخه نزولی) افت کند. در این حالت فروشندگان برتری خواهند داشت.