ثبت نام
کاهش فروش تسلا در اروپا و تحلیل جامع از آینده سهام TSLA
1404/03/14
43
آنچه در این مقاله می‌خوانید
تأثیر اخبار روز بر تسلا: بررسی جامع عوامل بنیادی و رویدادهای کلیدی
۱. کاهش ۶۷ درصدی فروش تسلا در فرانسه: آیا تسلا در بحران قرار دارد؟
تسلا در ماه می ۲۰۲۵ با کاهش شدید فروش در فرانسه مواجه شد، به طوری که فروش این شرکت در این کشور ۶۷٪ نسبت به مدت مشابه سال گذشته کاهش یافت و به ۷۲۱ دستگاه رسید که کمترین میزان فروش از جولای ۲۰۲۲ به بعد است. این کاهش فروش تنها در فرانسه رخ نداده است، بلکه در سایر کشورهای اروپایی مانند سوئد (۵۴٪ کاهش)، دانمارک (۳۱٪ کاهش) و هلند (۳۶٪ کاهش) نیز تسلا با افت فروش مواجه شده است.
این افت فروش می‌تواند به عواملی مانند کهنه بودن ناوگان تسلا، افزایش رقابت از سوی خودروسازان چینی و شرکت‌های بزرگ قدیمی مانند فورد و جنرال موتورز، و همچنین مشکلات مربوط به قیمت‌گذاری خودروهای جدید تسلا نسبت داده شود. به علاوه، سیل خودروهای تسلا مدل‌های قدیمی‌تر در بازار دست‌دوم می‌تواند باعث کاهش فروش خودروهای نو شود.
کاهش ۶۷٪ فروش تسلا در فرانسه و کاهش مشابه در سایر کشورهای اروپایی، نگرانی‌های جدی درباره آینده تسلا در این بازارها ایجاد می‌کند. این مشکل به ویژه در مواجهه با رقابت شدید از سوی برندهای چینی مانند BYD و خودروسازان قدیمی که در حال ارائه مدل‌های جدید با ویژگی‌های رقابتی هستند، حائز اهمیت است.
این مسائل می‌تواند تأثیر منفی بر تصویر برند تسلا و تقاضای مصرف‌کنندگان برای محصولات جدید آن داشته باشد. با توجه به این که بازار اروپا یکی از بازارهای مهم برای تسلا به شمار می‌آید، این افت فروش می‌تواند تأثیر منفی قابل توجهی بر قیمت سهام تسلا در کوتاه‌مدت داشته باشد. کاهش اعتماد به برند تسلا در اروپا می‌تواند منجر به کاهش ارزش سهام این شرکت شود.
۲. چرا تسلا در بازارهای اروپایی به مشکل خورده است؟ نگاهی به دلایل کاهش فروش و چالش‌های جدید
تسلا در ماه می ۲۰۲۵ شاهد کاهش قابل توجهی در فروش خودروهای خود در چندین کشور اروپایی بود که این کاهش باعث شد فروش آن در پنج ماه متوالی کاهش یابد. این افت فروش بیشتر در کشورهای سوئد، پرتغال و فرانسه مشاهده شد که فروش تسلا در این کشورها به ترتیب ۵۳.۷٪، ۶۸٪ و ۶۷٪ کاهش داشته است. این در حالی است که فروش خودروهای الکتریکی در این کشورها به طور کلی افزایش داشته است.
با این حال، نروژ به عنوان یک استثنا شناخته می‌شود، جایی که فروش تسلا در این کشور ۲۱۳٪ افزایش یافته است، عمدتاً به دلیل عرضه مدل Y جدید. عوامل مختلفی از جمله پیر شدن ناوگان خودروهای تسلا، افزایش رقابت از سوی خودروسازان محلی و چینی، و مسائل سیاسی مرتبط با ایلان ماسک به عنوان دلایل این کاهش فروش مطرح شده است. همچنین، تسلا برای تحریک تقاضا، تخفیف‌های مالی و وام‌های بدون بهره در چندین کشور اروپایی ارائه کرده است.
کاهش شدید فروش تسلا در اروپا، به ویژه در کشورهای مهم مانند فرانسه و سوئد، می‌تواند نگرانی‌هایی را برای سرمایه‌گذاران ایجاد کند. این کاهش فروش به طور مستقیم نشان‌دهنده چالش‌های تسلا در حفظ سهم بازار خود در اروپا است که رقابت فزاینده از سوی خودروسازان محلی و چینی را نشان می‌دهد. علاوه بر این، پیوندهای سیاسی ایلان ماسک نیز ممکن است بر تصویر برند تسلا تأثیر منفی گذاشته باشد.
این مسائل می‌تواند موجب فشار نزولی بر قیمت سهام تسلا در کوتاه‌مدت شود، به خصوص زمانی که سرمایه‌گذاران به دنبال ارزیابی مجدد عملکرد تسلا در برابر رقبا هستند. بنابراین، این خبر ممکن است به کاهش اعتماد در بازار منجر شود و تأثیر منفی بر سهام تسلا در اروپا داشته باشد.
۳. سهام تسلا در حال صعود است: آیا اکنون وقت خرید است یا خطر در پیش است؟
تسلا در ماه می، ۲۳ درصد رشد داشته است. این افزایش قیمت عمدتاً ناشی از بازگشت ایلان ماسک به تسلا پس از آنکه از نقش دولتی خود در دولت ترامپ کناره‌گیری کرد و تمرکز خود را دوباره به تسلا معطوف نمود. علاوه بر این، خبر راه‌اندازی سرویس رباتاکسی تسلا در آستین، تگزاس، در تاریخ ۱۲ ژوئن، موجب هیجان سرمایه‌گذاران شده است. با این حال، مقاله هشدار می‌دهد که قیمت سهام تسلا اکنون بالاتر از آن چیزی است که با توجه به عملکرد واقعی کسب‌وکارش منطقی به نظر می‌رسد و توصیه می‌شود که از خرید در این سطح قیمت خودداری شود.
همچنین فروش خودروهای تسلا در بریتانیا در ماه می ۲۰۲۵ بیش از ۴۵ درصد نسبت به سال قبل کاهش یافته است. این کاهش در فروش به ویژه به دلیل افزایش رقابت و سیاست‌های سیاسی ایلان ماسک در اروپا صورت گرفته است. با این حال، تسلا هنوز هم به عنوان پرفروش‌ترین خودروهای الکتریکی در بریتانیا شناخته می‌شود.
افزایش شدید قیمت سهام تسلا به دلیل بازگشت ماسک و راه‌اندازی رباتاکسی ممکن است بیش از حد خوش‌بینانه باشد و به نظر می‌رسد که قیمت سهام تسلا بیش از ارزش واقعی آن در حال افزایش است. با توجه به اینکه تسلا هنوز با چالش‌هایی مانند کاهش تقاضا و رقابت شدید روبه‌رو است، این رشد قیمت ممکن است موقتی باشد. بنابراین، این مقاله هشدار می‌دهد که ورود به سهام تسلا در این سطح قیمت (۳۴۴ دلار) می‌تواند ریسک بالایی داشته باشد.
۴. آستین تگزاس، میدان رقابت رباتاکسی‌ها: آیا تسلا می‌تواند با Waymo رقابت کند؟
تسلا در حال آماده‌سازی برای راه‌اندازی سرویس رباتاکسی در آستین، تگزاس است که یکی از بازارهای مهم برای تکنولوژی‌های خودران به شمار می‌آید. این حرکت تسلا به عنوان اولین گام در ورود به صنعت رباتاکسی در آستین است و در این برنامه ابتدا ۱۰ خودرو به میدان خواهند آمد که پس از موفقیت اولیه، این تعداد افزایش خواهد یافت. این حرکت نشان‌دهنده تلاش تسلا برای رقابت با سایر شرکت‌های رباتاکسی مانند Waymo است که پیشتر در آستین خدمات خود را راه‌اندازی کرده‌اند. با این حال، چالش‌های زیادی در پیش است و تسلا باید به رقابت با سایر شرکت‌های بزرگ در این زمینه ادامه دهد.
راه‌اندازی سرویس رباتاکسی تسلا در آستین می‌تواند برای سرمایه‌گذاران این شرکت نشانه‌ای از توسعه و رشد در صنعت حمل‌ونقل خودران باشد. اگر تسلا بتواند این سرویس را با موفقیت گسترش دهد و به یک رقیب جدی برای شرکت‌هایی مانند Waymo تبدیل شود، این حرکت می‌تواند تأثیر چشمگیری بر قیمت سهام تسلا داشته باشد. با این حال، به دلیل رقابت فزاینده در این صنعت و چالش‌های فنی پیش‌رو، سرمایه‌گذاران باید به دقت منتظر نتایج اولیه این پروژه باشند. از این رو، این خبر به طور بالقوه می‌تواند تأثیر مثبت بر قیمت سهام تسلا در کوتاه‌مدت داشته باشد.
۵. تسلا به تولید ۱ میلیون Powerwall رسید: آیا بخش انرژی تسلا زیر رادار بازار است؟
تسلا اخیراً به تولید یک میلیون دستگاه Powerwall رسید، که یک نقطه عطف مهم برای بخش انرژی این شرکت به شمار می‌آید. این دستاورد در حالی است که بخش انرژی تسلا در حال رشد و پیشرفت‌های قابل توجهی بوده و به نظر می‌رسد که این بخش ممکن است هنوز به طور کامل توسط بازار ارزش‌گذاری نشده باشد. تسلا در حال حاضر نسخه جدیدی از Powerwall را تحت عنوان Powerwall 3 تولید کرده و از این دستگاه برای ساخت نیروگاه‌های مجازی، ذخیره‌سازی انرژی و تقویت رشد سقف‌های خورشیدی استفاده می‌کند. در سه ماهه اول ۲۰۲۵، بخش انرژی تسلا رشد ۶۷ درصدی در درآمد سالانه داشته است، که نشان‌دهنده اهمیت بیشتر این بخش به عنوان یک موتور رشد برای تسلا در آینده است.
دست‌یابی تسلا به تولید یک میلیون دستگاه Powerwall می‌تواند سیگنالی مثبت برای سرمایه‌گذاران باشد، چرا که این نشان‌دهنده رشد پایدار در بخش انرژی تسلا است که می‌تواند به عنوان یک محرک جدید برای رشد شرکت عمل کند. با توجه به اینکه بخش انرژی دارای حاشیه سود بالایی است و می‌تواند در آینده به تسلا کمک کند تا وابستگی کمتری به فروش خودروهای الکتریکی داشته باشد، این دستاورد می‌تواند تأثیر مثبت بر قیمت سهام تسلا در بلندمدت داشته باشد. این بخش از تسلا به طور فزاینده‌ای برای شرکت به عنوان یک عامل سودآوری مهم در نظر گرفته می‌شود
تحلیل تکنیکال سهام تسلا (TSLA)
سهام تسلا پس از تکمیل یک روند اصلاحی در قالب موج (۲) از پنج موج صعودی، وارد فاز صعودی موج (۳) شده است. در حال حاضر، این سهم در زیرموج اول از موج (۳) قرار دارد که نشان‌دهنده حرکت قوی و روند صعودی آن است. با این حال، در روزهای اخیر، قیمت سهام تسلا به محدوده‌ی ۳۵۰ تا ۳۶۰ دلار رسید که در این ناحیه، مومنتوم صعودی دچار کاهش شدیدی شده و شاهد واکنش‌های کندلی متعددی بوده‌ایم. به‌ویژه، کندل اخیر که یک کندل چکش معکوس (Inverted Hammer) است، به طور خاص نشان‌دهنده ضعف در قدرت خرید و احتمال ایجاد اصلاح قیمت در این سطح می‌باشد.
در تایم فریم چهار ساعته، با تحلیل دقیق‌تر زیرموج‌ها و بررسی موج شماری، می‌توان نتیجه گرفت که سه زیرموج از پنج زیرموج در این موج صعودی به اتمام رسیده‌اند. این بدان معناست که اکنون وارد فاز اصلاحی موج چهارم شده‌ایم که معمولاً با کاهش قیمت و رسیدن به سطوح حمایتی همراه است.
اگر امروز قیمت نتواند از محدوده‌های مقاومتی در ناحیه ۳۵۰-۳۶۰ دلار عبور کرده و از آن بالاتر برود، احتمالاً شاهد اصلاح قیمت به سمت پایین خواهیم بود. در این صورت، سطوح حمایتی نزدیک به ۳۲۱.۴۱ دلار (فیبوناچی ۰.۳۸۲) یا ۲۹۰-۳۰۵ دلار می‌تواند به‌عنوان نقاط کلیدی برای واکنش بعدی و ایجاد فرصت‌های خرید مجدد در نظر گرفته شود.
سناریو اصلی:
با توجه به تحلیل موجی، پیش‌بینی می‌شود که پس از پایان زیرموج سوم، تسلا وارد یک اصلاحی در قالب موج چهارم شود. این اصلاح ممکن است در سطوح حمایتی ۳۲۱.۴۱ دلار (فیبوناچی ۰.۳۸۲) یا ۳۰۰-۳۱۰ دلار رخ دهد و فرصتی برای ورود مجدد به سهم باشد.
سناریو فرعی:
اگر قیمت تسلا توانایی عبور از محدوده ۳۵۰-۳۶۰ دلار را داشته باشد و فشار خرید افزایش یابد، ممکن است اصلاح رخ ندهد و حرکت صعودی ادامه یابد، که در این صورت اهداف بالاتر همچنان محتمل خواهند بود.
بنابراین اخبار منفی از بازارهای اروپایی و همینطور تحلیل تکنیکال نشان می‌دهد که کاهش فروش در اروپا و رقابت فزاینده ممکن است در کوتاه‌مدت بر قیمت سهام تأثیر منفی بگذارد. در عین حال، رشد بخش انرژی و پروژه‌های نوآورانه مانند رباتاکسی می‌تواند آینده مثبت‌تری برای تسلا در بلندمدت رقم بزند. با توجه به تحلیل تکنیکال، اگر قیمت تسلا نتواند از محدوده مقاومت ۳۵۰-۳۶۰ دلار عبور کند، اصلاح به سطوح حمایتی ۳۲۱.۴۱ دلار و ۳۰۰-۳۱۰دلار محتمل است و این سطوح می‌تواند فرصت‌های خرید مجدد برای سرمایه‌گذاران ایجاد کند. بنابراین، در کوتاه‌مدت باید منتظر اصلاح قیمت باشیم، اما در بلندمدت همچنان پتانسیل رشد و فرصتی برای سرمایه‌گذاری در تسلا وجود دارد.
سوالات پرتکرار
۱-چرا سهام تسلا در بازارهای اروپایی با افت روبرو شده؟
افت فروش تسلا در اروپا به دلایل مختلفی مثل رقابت شدید برندهای چینی و مشکلات مدیریت ایلان ماسک در عرصه‌های سیاسی برمی‌گردد. این عوامل باعث شده‌اند که مصرف‌کنندگان و سرمایه‌گذاران به برند تسلا شک کنند و در نتیجه، فروش و اعتماد به این شرکت کاهش یابد.
۲-آیا راه‌اندازی رباتاکسی در آستین می‌تواند قیمت سهام تسلا را بالا ببرد؟
بله، راه‌اندازی سرویس رباتاکسی تسلا در آستین می‌تواند تاثیر مثبت کوتاه‌مدت داشته باشد. اگر این سرویس به درستی اجرا شود، تسلا قادر خواهد بود با شرکت‌هایی مثل Waymo رقابت کند و این می‌تواند به رشد قیمت سهام کمک کند.
۳- تولید ۱ میلیون Powerwall چه تاثیری بر تسلا دارد؟
تولید یک میلیون Powerwall یک گام مهم برای تسلا در بخش انرژی است. این موفقیت نشان می‌دهد که تسلا در حال گسترش فعالیت‌های خود در این بخش است و می‌تواند در آینده سودآوری بیشتری را برای این شرکت به ارمغان آورد. رشد بخش انرژی می‌تواند وابستگی تسلا به فروش خودروهای الکتریکی را کاهش دهد.
۴-آیا الان زمان مناسبی برای خرید سهام تسلا است؟
با توجه به وضعیت فعلی، قیمت سهام تسلا نسبت به ارزش واقعی آن بالاست و ممکن است ریسک داشته باشد. پیشنهاد می‌شود که منتظر اصلاح قیمت باشید و در سطوح پایین‌تر خرید مجدد انجام دهید.
صفحه 1 از 1