تحلیل جفت ارز AUD/JPY در ۱۲ آبان ۱۴۰۴

اخبار و سیاست‌گذاری‌های مؤثر بر AUD/JPY

نکات کلیدی

۱: نرخ بهره روی ۰٫۵٪ حفظ شد:

این تصمیم در حالی گرفته شد که دو عضو هیئت تصمیم‌گیری خواهان افزایش به ۰٫۷۵٪ بودند.

ولی از طرفی، رئیس BOJ یعنی Kazuo Ueda گفت احتمال افزایش نرخ در دسامبر وجود دارد، البته بستگی به داده‌های دستمزد دارد.

۲: فشار آمریکا بر سیاست پولی ژاپن:

واشنگتن (از جمله Scott Bessent، وزیر خزانه‌داری آمریکا) از ژاپن خواسته است که سیاست پولی مناسبی اتخاذ کند تا ین به “سطح مناسب” برسد.

این پیام به معنای فشار خارجی بر BOJ برای حرکت سریع‌تر به سمت سخت‌تر شدن سیاست پولی است.

۳: تداوم فشار بر ین با وجود سیگنال‌های مثبت:

علت این امر: چشم‌انداز غالبِ تسهیلی (یا حداقل نه خیلی سفت) پولی، فشارهای تورمی، و ضعف دستمزدها که ممکن است افزایش نرخ را به تعویق اندازد.

تحلیل تکنیکال جفت ارز AUD/JPY

سناریوی اصلی جفت ارز AUD/JPY

با توجه به چارت تکنیکال جفت ارز AUD/JPY در تایم فریم چهار ساعته و آغاز سایکل صعودی بلندمدتی که از محدوده حمایتی ۸۶ شروع کرده است، انتظار می‌رود این جفت ارز قصد تغییر روند را ندارد و تا زمانی که قیمت بالای محدوده حمایتی ۹۴ باشد، خریداران قدرت بیشتری نسبت به فروشندگان دارند و همین موضوع باعث کاهش فشار فروش در این جفت ارز شده است.

انتظار می‌رود با افزایش تقاضا در بازار، شکست و تثبیت بالای محدوده مقاومتی ۱۰۱ به روند صعودی خود تا محدوده مقاومتی ۱۰۵ ادامه دهد.

سناریوی فرعی جفت ارز AUD/JPY

شرط لازم برای تأیید این سناریو از دست رفتن محدوده حمایتی ۹۶ است که با شکست و تثبیت پایین آن، وارد سایکل نزولی بلندمدتی می‌شود و روند نزولی خود را تا محدوده‌های حمایتی ۹۴، ۹۲، ۸۹ و ۸۶ ادامه می‌دهد.

زمانی که قیمت پایین محدوده حمایتی ۹۶ تثبیت شود، فروشندگان قدرت بیشتری نسبت به خریداران خواهند داشت و همین موضوع باعث کاهش فشار خرید خواهد شد.

نتیجه‌گیری

سناریوی اصلی همچنان صعودی است و هم‌جهت بودن عوامل فاندامنتال (ضعف ین) با ساختار تکنیکال صعودی جفت ارز، احتمال تداوم رشد را تقویت می‌کند.

به بیان ساده‌تر، در صورت تثبیت قیمت بالای سطح ۹۴، ورود خرید (Buy Position) با اهداف ۱۰۱ و ۱۰۵ منطقی و کم‌ریسک ارزیابی می‌شود.

این تحلیل فارکس توسط تیم تخصصی حسنیکال انجام شده است.

سؤالات متداول

پرسش ۱: تصمیم اخیر بانک مرکزی ژاپن درباره نرخ بهره چه بود؟

بانک مرکزی ژاپن نرخ بهره را در سطح ۰٫۵٪ حفظ کرد، در حالی‌که دو عضو هیئت تصمیم‌گیری خواهان افزایش آن به ۰٫۷۵٪ بودند. رئیس بانک، Kazuo Ueda، اعلام کرد احتمال افزایش نرخ بهره در ماه دسامبر وجود دارد، اما این تصمیم بستگی به داده‌های مربوط به رشد دستمزدها دارد.

پرسش ۲: فشار بین‌المللی بر سیاست پولی ژاپن از کجا آمده است؟

ایالات متحده، به‌ویژه از طریق Scott Bessent، وزیر خزانه‌داری آمریکا، از ژاپن خواسته است سیاست پولی مناسب‌تری اتخاذ کند تا ارزش ین به “سطح مناسب” برسد. این درخواست نوعی فشار خارجی برای سخت‌تر کردن سیاست پولی ژاپن محسوب می‌شود.

پرسش ۳: چرا با وجود احتمال افزایش نرخ بهره، بازارها نسبت به ین بدبین‌اند؟

زیرا هنوز چشم‌انداز غالب، تسهیلی یا غیرسفت پولی است و داده‌های ضعیف در مورد رشد دستمزدها و تورم، احتمال افزایش سریع نرخ بهره را کاهش داده است. در نتیجه، ین تحت فشار باقی مانده است.

پرسش ۴: در تحلیل تکنیکال، سناریوی اصلی چه اهدافی دارد؟

سناریوی اصلی بر تداوم روند صعودی تأکید دارد، زیرا قیمت بالاتر از محدوده حمایتی ۹۴ قرار دارد و خریداران قدرت بیشتری نسبت به فروشندگان دارند. در صورت شکست و تثبیت قیمت بالای مقاومت ۱۰۱، انتظار می‌رود روند صعودی تا محدوده مقاومتی ۱۰۵ ادامه پیدا کند.

پرسش ۵: شرط فعال شدن سناریوی فرعی نزولی چیست؟

سناریوی فرعی تنها در صورت شکست و تثبیت قیمت پایین محدوده حمایتی ۹۶ فعال می‌شود. در این حالت، روند وارد سایکل نزولی بلندمدت شده و ممکن است قیمت به سمت محدوده‌های حمایتی ۹۴، ۹۲، ۸۹ و ۸۶ حرکت کند.